この時点で、アメリカの銀行セクターは分離段階に入りました。

この時期、銀行業界は比較的統一された業務を運営しており、業務範囲も業務規模もある程度の制約を受けていました。

1999 年 12 月に米国で金融サービス近代化法が可決され、業務範囲の点で銀行、証券機関、保険機関の境界がなくなり、約 70 年にわたる分離に終止符が打たれました。

 

住宅ローンの「過去」

もともと、住宅ローンは主に短期または中期のバルーンペイメントローンでした。

しかし、これらのローンは住宅価格の変動に非常に敏感であり、大恐慌が始まると住宅価格は下落し続け、銀行は多額の不良債権に直面し、住民が家を失い、多数の住宅ローンを失うという悪循環を生み出しました。銀行が破産する。

危機後、経済を刺激し住民の住宅問題を解決するために、米国は政府保証の形で住民が住宅ローンを取得できるよう支援を始めた。

連邦全国住宅ローン協会 (FNMA またはファニーメイ) は、主に連邦住宅局 (FHA) と退役軍人庁 (VA) によって保証された住宅ローンを購入するために 1938 年に設立され、1972 年に政府保証のない通常の住宅ローンの購入を開始しました。

当時、住宅ローン市場全体は依然として非常に機能不全に陥り、細分化を背景として、投資銀行は資産証券化を通じて、多額の資金を含む単一の住宅ローンを多数の住宅ローンに分解できることに徐々に気づき始めました。より少額の債券を発行できるようになり、流動性が大幅に向上しました。

そのため、政府は住宅ローンの流通市場を完全に発展させるために、1970 年に連邦住宅抵当公社 (FHLMC、またはフレディマック) を創設しました。

フレディマックの設立は住宅ローンの流通市場の発展に直接貢献し、住宅ローン証券化にゴーサインを与えました。

 

住宅ローン業者とリテールバンクの違い

借り手が住宅ローンの申し込みを検討する場合、最も一般的な 2 つの方法は、銀行 (小売銀行) に直接行くか、住宅ローンブローカー (住宅ローン業者) に直接行くことです。

一方、リテール銀行 (商業銀行) は通常、住宅ローンのほか、貯蓄、クレジット カード、自動車ローン、投資などの金融サービスも提供する複合会社です。

借り手が特定の銀行にアプローチすると、その銀行の情報とサービスにしかアクセスできなくなり、銀行のサービスはローン自体に限定されることが多く、住宅とローンの関係の複雑さを完全に統合することが困難になります。

小売銀行の手数料は低いかもしれませんが、住宅ローン貸付業者は通常、より専門的なサービス、迅速な対応、幅広い顧客向けに幅広い商品の選択肢を提供します。

Mortgage Lender は、借り手に総合的かつ専門的な信用カウンセリングを提供し、ローンや融資ポートフォリオに関するさまざまな複雑な質問にゲストが答えるのを支援し、数十の商品の中から借り手に最適なものを見つけることができます。

これは、より多くの選択肢と具体的なメリットがあるため、貸し手の立場が借り手にとってより有利であることも意味します。

 

優れた住宅ローン貸し手と優れた住宅ローン組成者を見つけることで、借り手はお金と時間を節約し、最初から最適な商品情報を得ることができると言えます。